作為國(guó)內(nèi)鐵礦石進(jìn)口主要港口之一的青島港正面臨用地緊張的局面，大量鐵礦石堆積在港口，一度擠占到了邊上的糧食儲(chǔ)存?zhèn)}庫(kù)。全國(guó)30個(gè)主要港口鐵礦石庫(kù)存總量為9895萬(wàn)噸，總庫(kù)存創(chuàng)下23周來(lái)的新高。與去年同期相比，總庫(kù)存增加374萬(wàn)噸。
庫(kù)存高企，需求減少讓鐵礦石的價(jià)格觸及三年以來(lái)的低點(diǎn)。“我的鋼鐵”網(wǎng)最新進(jìn)口礦指數(shù)為94點(diǎn)，與去年同期相比下降了47.5%，意味著主要鐵礦石品種價(jià)格接近腰斬。
經(jīng)過(guò)最近三年的瘋狂投資，國(guó)內(nèi)鋼廠產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩。去年下半年以來(lái)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)的疲軟進(jìn)一步降低了鋼材需求。一降一升之后，國(guó)內(nèi)鋼廠和國(guó)外鐵礦石巨頭都不得不為始于三年前的瘋狂埋單。
三大鐵礦石巨頭業(yè)績(jī)齊倒退
2009年前后，一位在義烏做進(jìn)出口貿(mào)易的伊朗商人和朋友合伙做起了鐵礦石貿(mào)易。今年以前一直順風(fēng)順?biāo)?/P>
“去年一年，公司在國(guó)內(nèi)銷(xiāo)售了300萬(wàn)噸鐵礦石，今年到現(xiàn)在100萬(wàn)噸都沒(méi)到。”這家公司的銷(xiāo)售經(jīng)理潘先生說(shuō)。而且公司在伊朗和國(guó)內(nèi)碼頭分別有10萬(wàn)噸和30多萬(wàn)噸的庫(kù)存，其中不少存貨已經(jīng)在碼頭停留了四五個(gè)月。而去年在這些礦從伊朗到中國(guó)的20多天里就能找到下家。
今年四月，這位伊朗商人和朋友開(kāi)始籌備在伊朗當(dāng)?shù)亻_(kāi)辟一處新礦，但后來(lái)因?yàn)閺闹袊?guó)接到的期貨訂單很少而被無(wú)限期停滯。
上月底，必和必拓宣布推遲一項(xiàng)規(guī)模達(dá)800億美元的支出計(jì)劃。該計(jì)劃以中國(guó)為中心，準(zhǔn)備在未來(lái)五年擴(kuò)大其鐵礦石、煤炭、能源和基本金屬部門(mén)。此決議是在公司年度利潤(rùn)下滑35%的背景下產(chǎn)生的，這也是公司三年內(nèi)利潤(rùn)首次出現(xiàn)下滑。
對(duì)于推遲計(jì)劃，必和必拓首席執(zhí)行官高瑞思表示，由于中國(guó)經(jīng)濟(jì)增速放緩，預(yù)計(jì)大宗商品價(jià)格將會(huì)面臨長(zhǎng)期下跌。
在必和必拓之前，世界最大的鐵礦企業(yè)巴西淡水河谷也發(fā)表聲明，將壓縮2012年投資預(yù)算11%至129億美元，并且推遲其最大鐵礦石開(kāi)采項(xiàng)目。公司投資者關(guān)系總監(jiān)此前曾表示，中國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的信號(hào)仍十分微弱，而且未來(lái)很難保證10%以上“壯觀”的增速。
日前，花旗集團(tuán)分析師指出，力拓的每股收益同比下滑約五分之一，營(yíng)運(yùn)現(xiàn)金流減少60%，接近2009年金融危機(jī)以來(lái)最低水平。
潘先生認(rèn)為，雖然中國(guó)鋼鐵產(chǎn)量沒(méi)有出現(xiàn)大幅下滑，但高企的鐵礦石和鋼材庫(kù)存以及未來(lái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的預(yù)期就足以讓三大巨頭對(duì)未來(lái)保持謹(jǐn)慎，“毫無(wú)疑問(wèn)，全球礦商開(kāi)始擔(dān)憂中國(guó)經(jīng)濟(jì)為鐵礦石帶來(lái)的"超級(jí)周期"結(jié)束。”
鋼材需求大幅減少
中國(guó)物流與采購(gòu)聯(lián)合會(huì)、國(guó)家統(tǒng)計(jì)局服務(wù)業(yè)調(diào)查中心聯(lián)合發(fā)布的最新報(bào)告顯示，8月份中國(guó)制造業(yè)PMI為49.2%，比上月下降0.9個(gè)百分點(diǎn)。這也是該數(shù)值自2011年11月份以來(lái)首次突破50%的榮枯線，顯示中國(guó)經(jīng)濟(jì)仍在探底過(guò)程中。
PMI創(chuàng)十一月新低是制造行業(yè)集體不景氣的綜合反映，而大部分行業(yè)都和鋼材有著密切聯(lián)系。
鐵道部公布的“2012年1-7月全國(guó)鐵路主要指標(biāo)完成情況”顯示，1-7月鐵路固定資產(chǎn)投資2257.14億元，比上年同期減少967.05億元，同比下降30%。其中，基本建設(shè)投資1884.44億元，比上年同期減少949.86億元，同比下降33.5%。
鋼材主要下游需求房地產(chǎn)行業(yè)仍在受政府宏觀調(diào)控的影響。今年1-7月房屋新開(kāi)工面積增速同比下滑9.8%，較1-6月下降2.7%，帶動(dòng)施工面積增速下滑至15.3%。一些鋼材貿(mào)易商反映，往年這個(gè)時(shí)候會(huì)有一些新的工地來(lái)下訂單，但今年幾乎沒(méi)有，而保障房的訂單對(duì)市場(chǎng)而言遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。
而國(guó)內(nèi)造船業(yè)更是瀕臨破產(chǎn)邊緣，船企新接訂單大幅萎縮至一半以上。汽車(chē)業(yè)也面臨著外需不振，庫(kù)存較高的局面。
另外，目前中國(guó)經(jīng)濟(jì)處于轉(zhuǎn)變?cè)鲩L(zhǎng)方式和去庫(kù)存階段，從根本上決定了鋼材使用量不會(huì)大幅增長(zhǎng)，何況鋼材本身也存在產(chǎn)能過(guò)剩的情況。
鋼材需求減少，作為原材料的鐵礦石哪有繼續(xù)維持在高位的道理?經(jīng)濟(jì)學(xué)家謝國(guó)忠就表示，受中國(guó)經(jīng)濟(jì)的影響，未來(lái)鐵礦石價(jià)格會(huì)回落到60美元附近，接近現(xiàn)在三大鐵礦石巨頭的開(kāi)采成本。
鋼廠進(jìn)入洗牌期
“我們轉(zhuǎn)型晚了。”日前中鋼協(xié)副會(huì)長(zhǎng)劉振江在接受媒體采訪時(shí)表示，2009年全世界的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)和2008年下半年鋼產(chǎn)量的負(fù)增長(zhǎng)，給了鋼鐵業(yè)一個(gè)重要的轉(zhuǎn)型機(jī)遇。
轉(zhuǎn)折點(diǎn)就在2008年年底國(guó)家出臺(tái)的一系列刺激政策，這些政策鼓勵(lì)加大對(duì)鐵路、公路和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的投入，為當(dāng)時(shí)境況不好的鋼鐵業(yè)注入了一劑強(qiáng)心針。數(shù)據(jù)顯示，僅2009年上半年，全社會(huì)固定資產(chǎn)投資91321億元，同比增長(zhǎng)33.5%。新開(kāi)工項(xiàng)目計(jì)劃總投資更是增長(zhǎng)了87.3%。
一位鋼廠老板說(shuō)，從2009年二季度之后，自己的鋼材基本不愁銷(xiāo)路。也就是在那時(shí)起鋼廠便開(kāi)始了快速擴(kuò)產(chǎn)的進(jìn)程。2010年國(guó)內(nèi)新增高爐59座，2011年再新上高爐63座。截至2012年初，我國(guó)粗鋼產(chǎn)能已高達(dá)9億噸左右。而2009年以來(lái)新開(kāi)工建設(shè)的3億噸的產(chǎn)能，較2008年之前的總產(chǎn)能增長(zhǎng)了50%。
鋼廠產(chǎn)能快速擴(kuò)張的同時(shí)也發(fā)展出了眾多的鋼材貿(mào)易代理商，因?yàn)檫M(jìn)入門(mén)檻較低，鋼材貿(mào)易成為很多生意人的首選，隨之引發(fā)各地大量建設(shè)鋼材貿(mào)易市場(chǎng)。
國(guó)內(nèi)鋼廠擴(kuò)產(chǎn)沖動(dòng)也給了國(guó)際鐵礦石巨頭們漲價(jià)的理由。伊朗鐵礦石2009年平均價(jià)格只有84美元/噸，2010年平均價(jià)格漲到122美元/噸，去年這一數(shù)字達(dá)到頂峰，接近150美元/噸。
瘋狂之后總要有人埋單。眼下伊朗鐵礦石價(jià)格跌至80美元/噸。而國(guó)內(nèi)鋼廠則陷入大面積虧損的局面。中鋼協(xié)數(shù)據(jù)顯示，上半年中鋼協(xié)會(huì)員鋼鐵企業(yè)累計(jì)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)僅為23.85億元，同比大幅減少545.49億元，減幅95.81%。虧損企業(yè)虧損額142.48億元，虧損面達(dá)到33.75%。徐賽珠認(rèn)為，如果之前和現(xiàn)在是鋼貿(mào)商進(jìn)行洗牌，那么接下去將輪到鋼廠為四萬(wàn)億時(shí)期的瘋狂買(mǎi)單。她預(yù)計(jì)明年將有20%以上的鋼廠將被淘汰。
